Ozforex group limited annual report

Visão geral da empresa sobre o OFX Group Limited Visão geral da empresa O OFX Group Limited fornece pagamentos internacionais on-line e serviços de câmbio para clientes corporativos e consumidores na Austrália, Nova Zelândia, Europa, América do Norte e Ásia. A empresa oferece serviços internacionais de transferência de dinheiro, incluindo serviços de transferência de dinheiro únicos e recorrentes e serviços de câmbio, incluindo transações à vista e a termo e opções de câmbio. Oferece seus serviços sob as marcas OFX, UKForex, CanadianForex, USForex, NZForex e ClearFX. A empresa era conhecida anteriormente como OzForex Group Limited e mudou seu nome para OFX Group Limited em setembro de 2016. OFX Group Limited foi fundada em 1998 e está sediada em Sydney, Australi. O OFX Group Limited fornece pagamentos internacionais on-line e serviços de câmbio para clientes de consumidores e empresas na Austrália, Nova Zelândia, Europa, América do Norte e Ásia. A empresa oferece serviços internacionais de transferência de dinheiro, incluindo serviços de transferência de dinheiro únicos e recorrentes e serviços de câmbio, incluindo transações à vista e a termo e opções de câmbio. Oferece seus serviços sob as marcas OFX, UKForex, CanadianForex, USForex, NZForex e ClearFX. A empresa era conhecida anteriormente como OzForex Group Limited e mudou seu nome para OFX Group Limited em setembro de 2016. OFX Group Limited foi fundada em 1998 e está sediada em Sydney, Austrália. 60 Margaret Street Sydney, NSW 2000 Principais Executivos para o Diretor Executivo do OFX Group Limited, Diretor Executivo e Diretor Compensação Anual: A419.1K Diretor Financeiro e Chefe de Serviços Corporativos Compensação Anual Total: A330.8K Diretor de Operações Compensação Anual Total: A152.2K Chief Enterprise Officer Compensação Anual Total: A54.3K Chief Risk Officer Compensação Anual Total: A43.1K Remuneração a partir do Ano Fiscal de 2016. OFX Group Limited Principais Desenvolvimentos OFX Group Limited, Chamada de Resultados do 1º semestre de 2017, 15 de novembro de 2016 Grupo OFX Limited, H1 2017 Earnings Call, 15 de novembro de 2016 O OFX Group Limited anuncia os resultados dos seis meses encerrados em 30 de setembro de 2016 Fornece orientações sobre os lucros para o ano fiscal de 2017 OFX Group Limited anunciou os resultados dos seis meses encerrados em 30 de setembro 2016. Para o período, a empresa registrou faturamento de 9,6 bilhões contra 10,0 bilhões um ano atrás. A receita operacional líquida foi de 53,6 milhões contra 53,6 milhões do ano anterior. A EBTDA subjacente foi de 13,5 milhões contra 18,1 milhões de um ano atrás. O NPAT subjacente foi de 9,7 milhões contra 12,3 milhões de um ano atrás. NPAT estatutário foi de 9,7 milhões contra 11,2 milhões de um ano atrás. A receita de juros foi de 680.000 contra 843.000 um ano atrás. O lucro líquido foi de 52.912.000 contra 52.798.000 um ano atrás. O lucro atribuível aos detentores de ações ordinárias da empresa foi de 9.665.000 contra 11.223.000 de um ano atrás. O lucro diluído por ação foi de 3,98 centavos contra 4,62 centavos um ano atrás. O fluxo de caixa líquido das atividades operacionais foi de 1.359.000 contra 11.304.000 um ano atrás. O pagamento do imobilizado foi de 764.000 contra 1.629.000 um ano atrás. Os pagamentos de ativos intangíveis foram de 1.953.000 contra 639.000 um ano atrás. O EBITDA estatutário foi de 12.809.000 contra 15.678.000 um ano atrás. O lucro básico por ação foi de 4,03 centavos contra 5,13 centavos de um ano atrás. Combinado com o crescimento da receita, o grupo espera experimentar mandíbulas positivas com as margens do segundo semestre em expansão, resultando em um EBTDA anual mais baixo, enquanto o NPAT deverá estar ligeiramente em alta. OFX Group Limited declara o dividendo intermediário totalmente franco, pagável em 4 de janeiro de 2017 O conselho de administração do OFX Group Limited declarou dividendo intermediário de AUD 0,02800000 centavos por ação, que será pago em 4 de janeiro de 2017 aos acionistas em data de registro em 13 de dezembro de 2016 e ex-data é em 12 de dezembro de 2016. Empresas Privadas Similares Por IndustryOzForex (OFX) 2014 Intenções de Voto A OzForex foi criada em 1998 como um website de informações sobre câmbio com sede na Austrália e listada com sucesso na ASX em 11 de outubro 2013 como prestadora de serviços especializada em pagamentos internacionais com uma presença global crescente. Como convém a uma empresa que faz dinheiro com spreads cambiais e cobra taxas que são mais baixas do que instituições como os bancos usando a internet, a OFX habita um escritório muito modesto em Sydney. Assumimos que seus escritórios em outros lugares seriam muito pequenos e modestos também. O desempenho financeiro da OFX excedeu as previsões do prospecto sobre o Lucro Operacional Líquido, Lucro antes de Impostos, Depreciação e Amortização (EBTDA) e Lucro Líquido após Impostos (NPAT). No entanto, a OFX não atingiu a previsão para os Novos Clientes de Negociação (NDCs) e os Clientes Ativos, embora tenha havido um crescimento em ambos e a retenção de clientes ativos tenha melhorado. Como o crescimento dessas estatísticas de clientes é vital para o crescimento futuro da empresa, alguns acionistas expressaram preocupação. No lado positivo, a geração de fluxo de caixa é forte e a empresa não tem dívidas. A OFX afirma que está a caminho de cumprir as previsões do prospecto de 30 de setembro de 2014 e pagará dividendos equivalentes a 70 da NPAT. OFX tem sido uma das histórias de sucesso na atual safra de IPOs com Total Shareholder Return (TSR) de 30 até o final do ano financeiro, um aumento no valor da ação de 74c e declarar um dividendo de 2,375 totalmente franqueado. No entanto, desde 31 de março, o preço da ação caiu, refletindo preocupações com um crescimento mais lento do que o previsto. O Relatório Anual está claramente escrito e bem definido com fontes legíveis por toda parte. A seção de Informações ao Acionista contém as informações interessantes que os acionistas originais detêm 8,46 do capital emitido, que está garantido até setembro de 2014, deixando a questão sobre o que eles farão então. O Relatório de Remuneração é complicado pela necessidade de contabilizar pagamentos pré e pós-IPO e de retenção. Consequentemente, os valores de remuneração para 2014 incluem: Planos de desempenho do IPO Os planos de remuneração anteriores foram seccionados e divulgados sob Práticas de Remuneração Legadas. Os planos pré IPO e legado foram documentados no prospecto. Os novos planos rem foram desenvolvidos com a ajuda da KPMG. A prática remuneratória atual para 6 de 8 Pessoal-Chave da Administração (KMP) compreende um mix de componentes de remuneração fixa e de risco. Os componentes em risco são uma mistura de curto prazo (DSTs) e longo prazo (LTIs). Os dois KMPs que não recebem remuneração em risco são o Diretor de Recursos Humanos e o Secretário da Companhia. No futuro, o CEO receberá 40 remunerações fixas, 30 STI e 30 LTI. Outros executivos recebem uma proporção maior de remuneração fixa para remuneração em risco. O Plano STI compreende 2 Tranches: A Tranche A (50) é baseada em indicadores de desempenho não financeiro (por exemplo, gerenciamento de projetos de conformidade de amplificadores de risco de liderança e foco no cliente) e Tranche B (50) no desempenho financeiro do Grupo. Espera-se que uma ação excepcional 100 do STI tenha sido concedida. Se este bónus continuasse a ser concedido a este nível, seriam levantadas questões quanto à natureza dos obstáculos. O STI é todo pago em dinheiro, o que não os alinha com os interesses dos acionistas, e é por isso que a ASA gostaria de ver 50 pagos no patrimônio e um bloqueio mínimo de 2 anos. O Plano LTI oferece recompensas sob a forma de direitos de desempenho, concedidos para pagamento em dinheiro nulo e sem direito a voto ou direito a dividendos até que sejam adquiridos. O período de desempenho é de 3 anos e o obstáculo é baseado na Taxa de Crescimento Anual Composta (CAGR) da EBTDA. Os bônus do processo de transação foram pagos em dinheiro em agosto de 2013, relativos a planos de rem. Anteriores. Um pool de bônus de retenção totalizando 5,3 milhões será pago ao CEO e executivos selecionados por permanecer com a OFX por 12 meses após o IPO. Isso foi totalmente divulgado no prospecto. Não há condições de desempenho associadas a este bônus. Um bônus de Direitos de Performance do IPO totalizando 1,37 milhões (ao preço da ação IPO) foi concedido ao CEO e executivos selecionados com base nas metas de desempenho e no vencimento em 1º de junho de 2016. Para receber esses direitos, as metas do EBTDA devem ser cumpridas no período de 1º de outubro. De 2013 a 31 de março de 2016. Os planos anteriores de retenção e LTI totalizando 12.353.646 foram pagos a executivos relevantes antes da listagem para liquidar e eliminar esses planos anteriores. Além disso, os planos de retenção concedidos pelo proprietário anterior do OFX ao CEO foram pagos e o custo total foi devolvido à empresa pelos proprietários anteriores. A complexidade dos acordos de remuneração durante este ano de transição é ilustrada pela remuneração dos CEOs que é resumida abaixo: Salário em dinheiro: Bônus em dinheiro de 401K (incluindo bônus de inclusão no IPO, planos IPO STI): 728K Bônus de retenção de IPO bônus de conclusão: 2,07M de bônus de retenção sob plano legado com proprietário anterior: 866K Direitos de desempenho (planos legados): 51K Superannuation amp LSL: 70K Pacote total (antes de conceder plano LTI 2014): 4.2m ASA não favorece 100 caixa STI, gostaria de pelo menos 50 em capital com um mínimo de 2 anos de espera. Para a LTI, o prazo ideal é idealmente de 5 anos, atendendo pelo menos dois obstáculos para a aquisição de ações, uma das quais deveria ser TSR e, finalmente, não gostar do EBTDA como um bônus, pois pode não refletir o verdadeiro desempenho da Companhia. Então, no geral, nosso veredicto é voltar à prancheta sobre Remuneração e retorno com algo que se alinha com o interesse dos acionistas. A alocação proposta ao CEO de 625.000 direitos de desempenho compreende: a alocação padrão de direitos de desempenho para o exercício de 2014 sob o plano LTI, compreendendo 30 da recompensa total da remuneração, sendo 64.509 direitos (sujeito ao valor calculado do desempenho em outubro 2014) para o ano parcial de 11 de outubro de 2013 a 31 de março de 2014 e Uma atribuição especial de direitos de desempenho como ferramenta adicional de retenção, sendo 560.491 direitos de desempenho (sujeito ao valor calculado dos direitos de desempenho em outubro de 2014). A ideia de direitos de ações bonificadas no valor de quase 1,5 milhão de dólares no valor de hoje faz pouco sentido. Por que uma pessoa que está obtendo um salário fixo considerável, mais 100 STIs em dinheiro e direitos já significativos sobre ações LTI precisam de mais 1,5 milhão de incentivos para permanecer na Empresa Este documento foi preparado pela Associação Australiana de Acionistas Limited ABN 40 000 625 669 ( COMO UM). Não é um documento de divulgação, não constitui investimento ou assessoria jurídica e não leva em conta quaisquer objetivos de investimento específicos de pessoas. As declarações e informações contidas neste documento não se destinam a representar recomendações de um determinado curso de ação para qualquer pessoa em particular. Os leitores devem obter seu próprio investimento independente e assessoria jurídica em relação aos assuntos contemplados por este documento. Na extensão máxima permitida por lei, nem a ASA nem qualquer de seus executivos, diretores, funcionários, contratados, agentes ou órgãos relacionados corporativos: faz quaisquer representações, garantias ou garantias (expressas ou implícitas) quanto à exatidão, confiabilidade, integridade ou adequação para fins de quaisquer declarações ou informações contidas neste documento ou deve ter qualquer responsabilidade (seja em contrato, por negligência ou distorção por negligência ou de outra forma) por quaisquer declarações ou informações contidas ou omissões deste documento, nem por quaisquer atos de pessoas ou omissões feitas ou feitas com base em tais declarações, informações ou omissões. Este documento pode conter declarações prospectivas. Tais declarações são apenas previsões e estão sujeitas a incertezas. Dadas essas incertezas, os leitores são advertidos a não confiar em tais declarações. Quaisquer declarações deste tipo referem-se apenas à data de emissão deste documento e a ASA renuncia a qualquer obrigação de divulgar quaisquer atualizações ou revisões de tais declarações para refletir expectativas ou circunstâncias alteradas. Ozforex. Aviso da Assembléia Geral Anual / Formulário de Procuração AVISO DE REUNIÃO Estou escrevendo para convidá-lo, como acionista da OzForex Group Limited (OzForex ou Companhia), para participar de nossa Assembleia Geral Anual (a Assembleia) na quarta-feira, 5 de agosto de 2015. será realizado na Sala II, Establishment Hotel, 252 George Street, Sydney. O Encontro terá início às 16h com o registro disponível a partir das 15h30. Richard Kimber, Diretor Presidente e Diretor Administrativo, e eu, apresentaremos a Reunião sobre o desempenho da Companhia para o exercício financeiro até 31 de março de 2015 e as perspectivas imediatas. Este foi mais um ano forte para a OzForex, e estamos ansiosos para informar sobre nossas conquistas, planos futuros e estratégia, e responder a quaisquer perguntas que você possa ter. Após o meu endereço e endereço de Richards, cobriremos os negócios formais da Reunião, cujos detalhes são definidos no Aviso de Reunião e nas Notas Explicativas. Um formulário de votação / proxy está incluído neste pacote de informações. O formulário contém um código de barras para auxiliar no processo de registro da reunião. Se você participar do Encontro, por favor traga este código de barras com você. Se você não estiver participando da Assembleia, o Formulário permite que os acionistas apresentem seu voto diretamente ou nomeiem um procurador para votar em seu nome. Por favor, consulte o Aviso de Reunião e o Formulário de Votação / Procuração para mais informações. Qualquer entidade que detenha ações da OzForex, ou qualquer pessoa jurídica designada como procuradora, que pretenda atuar por meio de um representante na assembléia, poderá fazê-lo fornecendo a essa pessoa uma carta, executada de acordo com a constituição da corporação, autorizando-a. para atuar como representante do corpo corporativo. Se você gostaria de enviar perguntas sobre quaisquer assuntos de acionistas que possam ser relevantes para a Reunião, envie suas perguntas por e-mail para investorsozforex. au. Embora o tempo não permita que eu responda a todas as perguntas, Richard e eu nos esforçaremos para resolver quaisquer questões recebidas como parte de nossas apresentações. As respostas a todas as perguntas recebidas serão postadas no site da OzForexs. Um webcast arquivado da Reunião estará disponível no site da OzForex em ozforex. au/investors dentro de um dia da reunião. As apresentações serão liberadas para o ASX logo antes do início da reunião e também estarão disponíveis no site. Você está convidado a fazer parte da diretoria e da administração de bebidas no final da reunião. Estou ansioso para vê-lo e agradeço o apoio contínuo da OzForex. Com os melhores cumprimentos, Peter Warne // PRESIDENTE DO CONSELHO DE REUNIÕES 2015/1 NOTA DA REUNIÃO A Assembléia Geral Anual (AGM) será realizada na quarta-feira, 5 de agosto de 2015, às 16h (horário de Sydney) na Sala II, Establishment Hotel, 252 George Street. Sydney. itens de negócios // Receber e considerar o Relatório Financeiro e os Relatórios dos Conselheiros e Auditores para o ano fiscal encerrado em 31 de março de 2015. 2. Relatório de Remuneração Considerar e, se considerado conveniente, passar o seguinte como uma resolução ordinária da Companhia. : Adotar o Relatório de Remuneração para o ano fiscal encerrado em 31 de março de 2015. 3. Eleição dos Conselheiros Considerar e, se achar conveniente, aprovar as seguintes deliberações como resoluções ordinárias da Companhia: (a) Que Peter Warne, sendo um Diretor que é se aposentar por rodízio e, sendo elegível, se candidatar à reeleição, ser eleito diretor da Companhia. (b) Que Douglas Snedden, sendo um Diretor que está se aposentando de acordo com a constituição da Empresa, e sendo elegível, se oferece para eleição, seja eleito como diretor da Companhia. 4. Concessão de Capital Próprio ao Diretor Geral e ao Diretor-Presidente Considerar e, se achar conveniente, aprovar a seguinte deliberação como uma resolução ordinária da Empresa: Aprovar para todos os propósitos, incluindo a Regra de Listagem ASX 10.14 e as seções 200B e 200E da Corporations Act 2001, a concessão de direitos de desempenho e opções no âmbito do Plano de Incentivo de Longo Prazo do Grupo OzForex ao Diretor Executivo e Chief Executive Officer, Richard Kimber e nos termos resumidos nas Notas Explicativas que acompanham o Aviso de Reunião. Declaração de exClusão de votos // Resoluções 2 e 4 A Companhia desconsiderará quaisquer votos emitidos (em qualquer capacidade) no item 2 por ou em nome de: touro um membro do pessoal-chave da administração da Empresa (KMP) conforme divulgado na Remuneração de 2015 Relate e denuncie uma parte intimamente relacionada dessas pessoas (como membros próximos da família e quaisquer empresas que a pessoa controle), a menos que a votação seja feita como procuração para uma pessoa com direito a voto, e: touro, a votação é lançada de acordo com a direção do touro Voto / Proxy na ausência de uma direção no Formulário de Votação / Procuração, o voto é dado pelo Presidente da Reunião. A Companhia desconsiderará quaisquer votos dados como procurador nos itens 2 e 4 por: bull um membro do pessoal-chave da administração da Companhia (KMP) na data da Reunião e touro uma parte intimamente relacionada dessas pessoas (como membros próximos da família e quaisquer empresas que a pessoa controle) onde o compromisso do procurador especifica como o procurador deve votar, a menos que o voto seja dado pelo Presidente da Reunião. Além disso, de acordo com as Regras de Listagem da ASX, a Companhia desconsiderará quaisquer votos expressos na resolução 4 de Richard Kimber (sendo o único diretor qualificado para participar do Plano de Ações Restritas e Plano de Incentivo de Longo Prazo da OzForex) e um associado de Kimber No entanto, a OzForex não desconsiderará um voto emitido por: bull uma pessoa como procurador para uma pessoa que tem direito a voto, de acordo com as instruções no Formulário de Votação / Procuração ou touro o Presidente da Reunião como procurador para uma pessoa que é direito a voto, de acordo com as instruções do Formulário de Votação / Procuração. Nomear um Líder de Procuração Acionistas que não puderem comparecer à AGA e não escolherem usar a Votação Direta têm o direito de nomear um procurador para atuar na AGA em seu nome, e de votar de acordo com suas instruções no touro de Voto / Proxy Form Um proxy não precisa ser um acionista da OzForex bull Para nomear um proxy, marque X no Método 2 no Formulário de Votação / Proxy. Um proxy pode ser um indivíduo ou um corpo corporativo. Sujeito às exclusões de voto estabelecidas acima, se nenhuma instrução de voto for dada, o procurador pode votar como achar melhor O Presidente da Assembleia pretende votar todas as procurações disponíveis e não direcionadas em favor de cada item do touro de negócios Se um acionista indicar um KMP (que inclui cada um dos Diretores) como procurador, o KMP não poderá dar votos aos acionistas no item 2 ou item 4, a menos que o acionista direcione o KMP a votar ou o Presidente da Assembleia seja o representante do acionista. Se um acionista nomear o Presidente da Assembléia como seu procurador ou o Presidente da Assembleia for indicado como procurador de acionistas por padrão e o acionista não marcar uma caixa de votação para o item 2 e / ou item 4, então assinando e Retornando o Formulário de Votação / Procuração, o acionista estará expressamente autorizando o Presidente da Assembleia a exercer a procuração em relação ao item relevante, mesmo que o item esteja relacionado com a remuneração do touro do KMP Se você for um acionista com direito a lançar dois ou mais mais votos, você pode nomear até dois procuradores e especificar a proporção dos direitos de voto ou o número de votos que cada procurador é nomeado para exercer. Nos enviando seu tíquete Votação Direta ou Proxy Os formulários de Votação / Proxy preenchidos devem ser recebidos pelo Register de Ações, Computershare Investor Services Limited, no GPO Box 242, Melbourne, VIC, 3001 ou por fax para 61 3 9473 2555 até as 19:00 de segunda-feira. 3 de agosto de 2015. Um envelope de retorno é fornecido. bull Se você deseja enviar seu voto direto ou sua indicação de instruções de procuração e votação eletronicamente, visite o website de registro de ações, computershare. au/. Você precisará do seu Número de Referência do Segurado (SRN) ou Número de Identificação do Titular (HIN) que é mostrado no Formulário de Votação / Proxy. bull Se o seu voto direto ou indicação de procuração for assinado por um advogado, ou no caso de voto direto ou procuração enviado eletronicamente, autenticado por um advogado, a procuração (ou uma cópia autenticada da procuração) deve ser Recebido pelo Share Registrar, Computershare em 60 Carrington Street, Sydney, NSW, 2000. Determinação do direito de voto dos acionistas O Conselho determinou que o direito de voto de uma pessoa na AGA será o direito dessa pessoa estabelecido no registro de acionistas às 19h de segunda-feira, 3 de agosto de 2015. As transferências de ações registradas após esse período serão desconsideradas na determinação dos direitos de voto na AGA. 2 / OZFOREX GRUPO item 1: RELATÓRIO FINANCEIRO E RELATÓRIOS DOS DIRETORES E AUDITORES // De acordo com a Lei de Sociedades de 2001, o Relatório Financeiro, o Relatório de Diretores e o Relatório de Auditoria para o exercício findo em 31 de março de 2015 serão submetidos à Assembléia Geral Anual. (AGM). Esses relatórios estão no Relatório Anual da OzForexs 2015 e podem ser acessados ​​em nosso site em ozforex. au/investors. Este item não requer uma resolução formal e, consequentemente, não haverá votação sobre este item. Os acionistas terão, no entanto, uma oportunidade razoável de fazer perguntas sobre esses Relatórios durante a discussão sobre este item. O auditor externo da PWC, OzForexs participará da reunião e haverá uma oportunidade razoável para os acionistas fazerem perguntas relevantes para a auditoria. item 2: reporte de remuneração // Solicita-se aos acionistas que adotem o Relatório de Remuneração para o exercício findo em 31 de março de 2015. O Relatório de Remuneração está no Relatório de Diretores do Relatório Anual da OzForexs 2015 e pode ser acessado no site ozforex. au/investors. Os Conselheiros confiam que o Relatório de Remuneração auxilia na sua compreensão da estrutura de remuneração e objetivos de remuneração na OzForex. Segundo a Lei de Sociedades de 2001, a votação desta Resolução é apenas consultiva e não vincula a Diretoria ou a OzForex. No entanto, o Conselho e o Comitê de Remuneração e Nomeação levarão em conta o resultado da votação ao considerar a política de remuneração futura para Diretores e Executivos não executivos. Os acionistas devem observar que, se 25 ou mais dos votos expressos nesta resolução forem contra a adoção do Relatório de Remuneração, o primeiro elemento das disposições do derramamento da Diretoria introduzidas em 2011 (geralmente conhecidas como regra das duas greves) será acionado. Isso exigiria uma resolução sobre a realização de uma nova reunião para que a diretoria (uma resolução de derramamento) fosse exposta aos acionistas na AGA de 2016, se uma segunda greve fosse ocorrer na AGA de 2016. Uma exclusão de voto se aplica a esta resolução, conforme estabelecido no Edital de Reunião. O Conselho de Administração recomenda, por unanimidade, que os acionistas votem a favor da adoção do Relatório de Remuneração. O Presidente da AGM pretende votar todas as procurações disponíveis em favor desta resolução. item 3: ELEIÇÃO DOS DIRETORES // 3 (a) Reeleição de Peter Warne Peter Warne se aposenta por rodízio e candidata à reeleição, de acordo com a cláusula 47 (b) da Constituição e Listagem Regra 14.4 da Companhia, e sendo elegível, oferece-se para a reeleição como diretor da Companhia. Peter Warne Chairman - BA, FAICD Membro do Comitê de Auditoria, Riscos e Conformidade e Comitê de Remuneração e Nomeação Idade: 59 Nomeado: 19 de setembro de 2013 Diretor independente Residência: Sydney, Austrália Experiência Peter ingressou no Grupo OzForex em setembro de 2013 e tem mais de 30 anos experiência em banca e finanças. A experiência profissional prévia de Peters inclui o Head of Bankers Trust Australia Limiteds Financials Markets Group. Diretor de Diretoria Atual Diretor de Grupo de Propriedade de Lazer e Entretenimento da Austrália ASX Limited Membro do Macquarie Bank Limited Membro do Conselho de Administração do NSW Treasury Corporation do Instituto Australiano de Administração Financeira Patrono da Fundação da Universidade Macquarie Peter é bacharel e membro do Australian Institute Interesses em ações: 150.000 ações ordinárias A Diretoria apoia a reeleição de Warne para a Diretoria e (abstendo-se o Sr. Warne) recomenda por unanimidade que os acionistas votem a favor da reeleição de Warne como diretor. O Presidente da Assembleia pretende votar todas as procurações disponíveis e não direcionadas em favor desta resolução. 3 (b) Eleição de Douglas Snedden Em 16 de março de 2015, o Conselho de Administração nomeou Douglas Snedden como novo diretor não executivo. De acordo com a cláusula 47 (d) da Constituição da Empresa e Regra de Listagem 14.4, o Sr. Snedden, sendo um diretor nomeado pelo Conselho para preencher uma vaga casual e, portanto, apenas permitida a exercer o cargo até que a AGA após sua nomeação, se aposente e sendo elegível, é elegível como diretor da Companhia. Douglas Snedden Administrador não Executivo - BEc, MAICD Membro do Comité de Remunerações e Nomeações e Membro do Comité de Auditoria, Risco e Compliance Idade: 57 anos Desde: 16 de março de 2015 Diretor independente Residência: Sydney, Austrália AVISO DE REUNIÕES 2015/3 Experiência Doug ingressou no Grupo OzForex em março de 2015 e tem mais de 30 anos de experiência em finanças, consultoria, gerenciamento estratégico e terceirização. Doug trabalhou anteriormente como diretor administrativo da Accenture na Austrália. Direcções actuais Director Transfield Services UXC Limited RoZetta Technology Limited Presidente Odyssey House McGrath Foundation Chris OBrien Lifehouse Participação em acções: zero acções ordinárias O Conselho apoia a eleição do Sr. Snedden para o Conselho e (abstendo-se o Sr. Snedden) recomenda por unanimidade que os accionistas votem a favor do a eleição do Sr. Snedden como Director. O Presidente da Assembleia pretende votar todas as procurações disponíveis e não direcionadas em favor desta resolução. Item 4: Concessão de capital para gerir o DIRECTOR E O PRESIDENTE EXECUTIVO - Emissão de acções // Em 19 de maio de 2015, o Conselho anunciou a nomeação de Richard Kimber como Diretor Executivo e CEO (Chief Executive Officer) a partir de 1 de junho de 2015. sendo convidado a votar se Kimber deveria receber títulos de participação no capital como parte de sua remuneração. O Conselho acredita que a remuneração dos CEOs deve estar alinhada com os interesses de longo prazo dos acionistas e que parte de sua remuneração deve ser na forma de patrimônio que se aplica se certas condições ou obstáculos forem cumpridos. Tal como anunciado em 19 de maio de 2015, o Sr. Kimber é elegível para subsídios de capital compostos por dois elementos para o ano de 2016 da seguinte forma: bull Os incentivos de longo prazo (ILP) seriam atribuídos sob a forma de direitos e opções de desempenho. bull Metade do incentivo de curto prazo do Sr. Kimbers (STI) que seria diferido e entregue como ações restritas, direitos ou outros interesses de segurança, adquirindo um terço cada um durante três anos a partir de 30 de junho de 2017. A aprovação dos acionistas está sendo solicitada nesta reunião. apenas o componente LTI. A aprovação dos acionistas será solicitada na AGO de 2016 em relação aos prêmios de equidade de Kimbers no componente STI, referente ao desempenho do exercício financeiro de 2016. 1. Visão geral da remuneração do CEO O pacote de remuneração do Sr. Kimbers consiste nos seguintes componentes: Os termos dos Planos STI e LTI são determinados pelo Conselho de Administração de acordo com o contrato de trabalho do Sr. Kimbers e em consonância com a estratégia de remuneração da Empresa. Os Kimbers recompensam o desempenho e a entrega de resultados de longo prazo para os acionistas da Companhia. Isto é conseguido por: bull Alinhando os interesses do Sr. Kimbers com os interesses dos acionistas bull Garantindo que a remuneração do Sr. Kimbers seja competitiva e alinhada com a remuneração do mercado para papéis comparáveis ​​em categorias semelhantes e touro Incentivar a realização dos objetivos estratégicos da Empresa e o crescimento geral negócios da empresa para os melhores interesses dos acionistas. Todos os detalhes da remuneração do Sr. Kimbers serão descritos no Relatório de Remuneração de 2016. 2. Exigência para aprovação do acionista Sob a Regra de Listagem ASX 10.14, a aprovação dos acionistas é necessária para que um Diretor receba ações ou qualquer forma de segurança patrimonial sob um esquema de incentivo para funcionários. Consequentemente, antes que quaisquer valores mobiliários possam ser concedidos a Kimber sob os planos STI ou LTI, as outorgas devem primeiro ser aprovadas pelos acionistas de acordo com a Regra de Listagem ASX 10.14. De acordo com o Plano STI, o Conselho decide, na data da concessão, se quaisquer ações restritas concedidas serão adquiridas no mercado ou emitidas pela Companhia. Da mesma forma, de acordo com o Plano LTI, o Conselho decide, na data de aquisição, se as ações subjacentes aos direitos de desempenho serão adquiridas no mercado ou emitidas pela Companhia. A aprovação dos acionistas está sendo solicitada nesta reunião para manter a flexibilidade de emitir ações de acordo com o Plano. 3. Plano de Incentivo de Longo Prazo (Plano LTI) Os arranjos iniciais de LIB do Sr. Kimbers estão sendo entregues na forma de direitos e opções de desempenho. O Plano LTI foi criado para auxiliar na atração, motivação e retenção de funcionários seniores e visa concentrar os esforços dos participantes no fornecimento de crescimento de longo prazo para os acionistas. Os participantes do Plano LTI incluem o Sr. Kimber e outros funcionários elegíveis (incluindo executivos, executivos e outros funcionários permanentes). Nenhum outro Conselheiro tem o direito de participar do Plano LTI. 3.1 Concessão de direitos de desempenho Conforme anunciado em 19 de maio de 2015, sujeito à aprovação dos acionistas, a Diretoria propõe conceder direitos de desempenho no valor de 250.000 a Kimber como parte de sua remuneração para o exercício de 2016 sob o Plano LTI. A aprovação solicitada no âmbito desta resolução é conceder direitos de desempenho a Kimber sob o Plano LTI. Os direitos de performance autorizam Kimber a receber ações, sujeito à satisfação das condições de desempenho. Número de direitos de desempenho a serem concedidos a Kimber O Conselho determinou que deseja conceder direitos de desempenho no valor de 250.000 a Kimber, com o número de direitos de desempenho sendo calculado com referência ao valor justo de cada direito de desempenho. O valor justo de cada direito de desempenho é estimado considerando o preço médio ponderado pelo volume das ações ordinárias da OzForex durante os 5 pregões anteriores a 26 de junho de 2015 (sendo a data de emissão dos direitos de desempenho para a Equipe Executiva) e descontando-o pela probabilidade de atingir as condições de desempenho e o valor presente dos dividendos esperados que não serão recebidos pelo Sr. Kimber durante o período de desempenho. Os direitos de desempenho serão concedidos sem custo para o Sr. Kimber e nenhum valor será pago pelo Sr. Kimber sobre a aquisição dos direitos de desempenho. Condições de desempenho A tabela abaixo mostra o número de direitos de desempenho a serem concedidos a preços variáveis ​​para ações da OzForex. O valor justo de cada direito de desempenho foi estimado pelos preços variáveis ​​das ações da OzForex, descontando-se o valor presente dos dividendos esperados que não serão recebidos pelo Sr. Kimber e a probabilidade de alcançar níveis de desempenho. O valor foi verificado de forma independente pela KPMG. Assumiu 5 dias VWAP em 26 de junho de 2015 O período de desempenho terá início em 1 de abril de 2015, sendo o início do ano fiscal e a mesma data que o período de desempenho começa para outros executivos que receberam direitos de desempenho em junho de 2015. Após o teste do condições de desempenho no final do período de medição de desempenho, sendo 31 de março de 2018 (descritas abaixo), se as condições de desempenho forem atendidas, os direitos de desempenho de Kimbers se acumulam automaticamente e a OzForex emitirá ou obterá a transferência para o Sr. Kimber de uma ação da OzForex para cada direito de desempenho que colete, para nenhuma consideração mais adicional. A aquisição dos direitos de desempenho será testada em relação às condições de desempenho definidas para o período de medição de desempenho. Não haverá reavaliação das condições de desempenho. A Diretoria determinou que as condições de desempenho para aplicar à proposta de concessão de direitos de desempenho a Kimber é uma taxa de crescimento anual composta (Earnings Before Interest and Taxes - EBIT) (CAGR) com um portal de vesting usando Earnings per Share (EPS) CAGR como estabelecido na tabela abaixo. 100 dos direitos de desempenho serão atribuídos em 7 de junho de 2018, dependendo do resultado do desempenho durante o período de medição de desempenho. As condições de desempenho estabelecidas na tabela abaixo podem ser ajustadas a critério do Conselho para levar em conta as ações corporativas durante o período de desempenho que afetam a adequação das barreiras. Direitos inerentes aos direitos de desempenho Os direitos de desempenho não têm direito a voto nem a dividendos. O Plano LTI contém disposições que o Conselho pode fazer ajustes no número de direitos de desempenho quando exigido e permitido pelas Regras de Listagem ASX, como por variações no capital social da OzForex. Os direitos de performance só podem ser transferidos com o consentimento prévio do Conselho ou por força de lei após a morte ou falência. Mudança de controle O Conselho tem o poder discricionário de permitir que todo ou parte dos direitos de desempenho não investidos sejam adquiridos no caso de uma aquisição ou esquema ou acordo para a OzForex. Tratamento dos direitos de desempenho se Kimber deixar a OzForex Se Kimber cessar o emprego antes de as condições de desempenho serem cumpridas, os direitos de desempenho geralmente não perdidos e as condições de desempenho continuarão a ser aplicadas e testadas no final do período de medição de desempenho. No entanto, de acordo com o Plano LTI, a Diretoria tem o poder discricionário de determinar que todos ou parte dos direitos de desempenho não investidos serão concedidos ou prescritos como resultado da interrupção do emprego de Kimber. Ao determinar se um tratamento diferente deve ser aplicado ao estabelecido acima sobre a cessação do emprego de Kimbers, a Diretoria levará em consideração fatores que incluem, entre outros, o desempenho de Kimbers e a proporção do período de desempenho que expirou no momento. de sua cessação de emprego. O valor de quaisquer benefícios de rescisão que possam ser concedidos ao Sr. Kimber, em razão do exercício do critério do Conselho de Administração de que seus direitos de desempenho não investidos serão adquiridos (e não prescreverão) não poderão ser determinados com antecedência. Isso ocorre porque o valor na data de cessação do emprego dependerá de: bull a data em que, e as circunstâncias em que, o Sr. Kimber cessa a cotação da ação da OzForexs na data de aquisição e touro o número de direitos de desempenho não detidos detidos por Kimber at the time of cessation. Shares allocated on vesting of performance rights Shares allocated to Mr Kimber upon vesting of the performance rights will rank equally with other OzForex ordinary shares on issue. 3.2 Issue of Options As announced on 19 May 2015, subject to shareholder approval, the Board proposes to make a one-off grant to Mr Kimber of 400,000 options (Options), each to acquire one ordinary share in the capital of OzForex at an exercise price of 2.49 per share (Exercise Price), being the volume weighted average price of OzForexs ordinary shares over the 5 trading days prior to the date of Mr Kimbers employment agreement. The approval sought under this resolution is to grant Mr Kimber Options under the LTI Plan. The Board considered this one-off grant appropriate to ensure Mr Kimbers immediate alignment with shareholder interests. Any future grants of options will have appropriate performance conditions attached to them. Number and Terms of Options to be granted to Mr Kimber 200,000 Options will be eligible for vesting on 30 June 2018 and 200,000 Options will be eligible for vesting on 30 June 2019. Vested Options must be exercised within 12 months of the relevant vesting date. Other than ongoing employment, there are no additional conditions that must be satisfied at the vesting date in order for vesting to occur. Performance measurement period Vesting gateway (EPS CAGR) NOTICE OF MEETINGS 2015 / 5 The fair value of each Option has been estimated using a trinomial option pricing framework. In this case the fair value of the Options is determined to be 103,895 for the options to vest on 30 June 2018 and 100,447 for the options to vest on 30 June 2019. Right attaching to Options Options carry no voting or dividend rights. An Option will not confer on Mr Kimber any right to participate in new issues of shares by OzForex (including by way of rights issue or otherwise). The LTI Plan contains provisions that the Board may make adjustments to the number of Options or the Exercise Price where required and permitted by the ASX Listing Rules, such as for variations in the share capital of OzForex. Change of control The Board has a discretion to allow all or part of the unvested Options to vest in the event of a takeover or scheme of arrangement for OzForex. Treatment of Options if Mr Kimber leaves OzForex If Mr Kimbers employment with OzForex ceases due to: bull His resignation (other than where there was a substantial diminution of his duties and responsibilities arising as a result of certain material events such as OzForex ceasing to be listed, Mr Kimber no longer holding the most senior executive position with OzForex or Mr Kimber being made redundant): or bull Mr Kimber being dismissed by OzForex with immediate effect or for poor performance or misconduct, then all unexercised Options will lapse on the date of termination or the date the notice of termination is given. If Mr Kimbers employment with OzForex ceases for any other reason, the unexercised Options will vest at the specified vesting date, unless those unexercised Options have lapsed because the Board determines that Mr Kimber has breached his post-employment covenants regarding not being involved with a competitor business or not soliciting business partners, suppliers, employees and contractors of OzForex. Shares allocated on exercise of Options Shares allocated to Mr Kimber upon exercise of the Options will rank equally with other OzForex ordinary shares on issue. 4. Prohibition of hedging arrangements Consistent with the requirements under the Corporations Act 2001, under OzForexs Securities Trading Policy, Directors and restricted employees must not use, or allow to be used, derivatives or other products which operate to limit the economic risk of unvested shares, performance rights or options. 5. Disclosure for the purposes of Listing Rule 10.15 The following information sets out the disclosures required for the purposes of ASX Listing Rule 10.15: (a) The maximum number of performance rights that can be granted to Mr Kimber under this approval is calculated by dividing 250,000 by the fair value of each performance right. The fair value is estimated by taking the volume weighted average price of OzForex ordinary shares over the 5 trading days prior to 26 June 2015 and discounting it for the probability of achieving the performance conditions and the present value of dividends that will not be received. The maximum number of Options that can be granted to Mr Kimber under this approval is 400,000 Options. The maximum number of ordinary shares in OzForex that may be acquired by Mr Kimber if all Options vest and are exercised is 400,000 shares (b) The price payable on the grant or vesting of each performance right is nil. The acquisition price for the grant of the Options is nil. The Exercise Price of each Option is 2.49 per ordinary share (c) Since the 2014 AGM, Mr Neil Helm received 330,000 performance rights under the LTI Plan in accordance with the approval of that grant at the 2014 AGM. The acquisition price for those performance rights was nil (d) Mr Kimber is the only person referred to in ASX Listing Rule 10.14 entitled to participate in the LTI Plan (e) There is no loan proposed in relation to the proposed grant of restricted shares, performance rights and Options to Mr Kimber and (f) The performance rights and Options are intended to be granted to Mr Kimber following the AGM. In any event, the restricted shares, performance rights and Options will not be granted later than 12 months after the date of the 2015 AGM. A voting exclusion applies to this Resolution, as set out in the Notice of Meeting. The Board (other than Mr Kimber) unanimously recommends that the shareholders vote in favour of this resolution. The Chairman of the Meeting intends to vote all available and undirected proxies in favour of this resolution. Mr Helm stepped down as Managing Director and CEO on 1 June 2015. As a result of this he has forfeited some of his performance rights as detailed in Remuneration Report as part of the Annual Report. 155,143 performance rights remain on foot and will vest, subject to satisfaction of the original performance conditions. OzForex Group Limited Level 9 10 Bridge Street Sydney NSW 2000 Telephone: 61 2 8667 8000 Facsimile: 61 2 8667 8080 Email: investorsozforex. au Computershare Investor Services Pty Limited Level 4 60 Carrington Street Sydney NSW 2000 Telephone: 61 3 9415 4000 or 1300 850 505 (for Australian shareholders) To request a copy of the Annual Report, please call Computershare or email at: web. queriescomputershare. au Electronic versions of OzForexs Annual Report are available at: ozforex. au/investors australian seCurities exChange listing OzForex Group Limited ABN 12 165 602 273 T 000001 000 OFX MR SAM SAMPLE FLAT 123 123 SAMPLE STREET THE SAMPLE HILL SAMPLE ESTATE SAMPLEVILLE VIC 3030 Lodge your vote: Computershare Investor Services Pty Limited GPO Box 242 Melbourne Victoria 3001 Australia Computershare Investor Services Pty Limited 452 Johnston Street Abbotsford, Victoria 3067 Alternatively you can fax your form to (within Australia) 1800 783 447 (outside Australia) 61 3 9473 2555 For Intermed iary Online subscribers only For all enquiries call: (within Australia) 1300 850 505 (outside Australia) 61 3 9415 4000 Follow the instructions on the secure website to vote. Vote and view the annual report online Go to investorvote. au or scan the QR Code with your mobile device. Your access information that you will need to vote: Control Number: 999999 SRN/HIN: I 9999999999 PLEASE NOTE: For security reasons it is important that you keep your SRN/HIN confidential. For your vote to be effective it must be received by 4:00pm on Monday, 3 August 2015 How to Vote on Items of Business All your securities will be voted in accordance with your directions. Voting 100 of your holding: Mark either the For, Against or Abstain box opposite each item of business. Your vote will be invalid on an item if you do not mark any box OR you mark more than one box for that item. Voting a portion of your holding: Indicate a portion of your voting rights by inserting the number of securities you wish to vote in the For, Against or Abstain box or boxes. The sum of the votes cast must not exceed your voting entitlement. Appoint a Proxy to Vote on Your Behalf Voting 100 of your holding: Direct your proxy how to vote by marking one of the boxes opposite each item of business. If you do not mark a box your proxy may vote as they choose. If you mark more than one box on an item your vote will be invalid on that item. Voting a portion of your holding: Indicate a portion of your voting rights by inserting the percentage or number of securities you wish to vote in the For, Against or Abstain box or boxes. The sum of the votes cast must not exceed your voting entitlement or 100. Appointing a second proxy: You are entitled to appoint up to two proxies to attend the meeting and vote on a poll. If you appoint two proxies you must specify the percentage of votes or number of securities for each proxy, otherwise each proxy may exercise half of the votes. When appointing a second proxy write both names and the percentage of votes or number of securities for each in Step 1 overleaf. A proxy need not be a securityholder of the Company. Signing Instructions for Postal Forms Individual: Where the holding is in one name, the securityholder must sign. Joint Holding: Where the holding is in more than one name, all of the securityholders should sign. Power of Attorney: If you have not already lodged the Power of Attorney with the registry, please attach a certified photocopy of the Power of Attorney to this form when you return it. Companies: Where the company has a Sole Director who is also the Sole Company Secretary, this form must be signed by that person. If the company (pursuant to section 204A of the Corporations Act 2001) does not have a Company Secretary, a Sole Director can also sign alone. Otherwise this form must be signed by a Director jointly with either another Director or a Company Secretary. Please sign in the appropriate place to indicate the office held. Delete titles Attending the Meeting Bring this form to assist registration. If a representative of a corporate securityholder or proxy is to attend the meeting you will need to provide the appropriate Appointment of Corporate Representative prior to admission. A form may be obtained from Computershare or online at investorcentre under the help tab, Printable Forms. Comments amp Questions: If you have any comments or questions for the company, please write them on a separate sheet of paper and return with this form. GO ONLINE TO VOTE, or turn over to complete the form MR SAM SAMPLE FLAT 123 123 SAMPLE STREET THE SAMPLE HILL SAMPLE ESTATE SAMPLEVILLE VIC 3030 Change of address. If incorrect, mark this box and make the correction in the space to the left. Securityholders sponsored by a broker (reference number commences with X ) should advise their broker of any changes. Voting Form Please mark to indicate your directions Indicate How your Vote will be Cast Select one option only XX At the Annual General Meeting of OzForex Group Limited to be held in Room II, Establishment Hotel, 252 George Street, Sydney on Wednesday, 5 August 2015 at 4:00pm (Sydney time) and at any adjournment or postponement of that meeting, I/We being member/s of OzForex Group Limited direct the following: 1. Vote Directly 2. Appoint a Proxy to Vote on Your Behalf: I/We hereby appoint PLEASE NOTE: Leave this box blank if you have selected the Chairman of the Meeting. Do not insert Record my/our votes strictly in accordance with the Chairman OR directions in Step 2. OR PLEASE NOTE: A Direct Vote will take priority over the appointment of a Proxy. For a valid Direct Vote to be recorded you must mark FOR, AGAINST, or ABSTAIN on each item. or failing the individual or body corporate named, or if no individual or body corporate is named, the Chairman of the Meeting, as my/our proxy to act generally at the meeting on my/our behalf and to vote in accordance with the following directions (or if no directions have been given, and to the extent permitted by law, as the proxy sees fit). Chairman authorised to exercise undirected proxies on remuneration related resolutions: Where I/we have appointed the Chairman of the Meeting as my/our proxy (or the Chairman becomes my/our proxy by default), I /we expressly authorise the Chairman to exercise my/our proxy on Items 2 and 4 (except where I/we have indicated a different voting intention below) even though Items 2 and 4 is connected directly or indirectly with the remuneration of a member of key management personnel, which includes the Chairman. Important note: If the Chairman of the Meeting is (or becomes) your proxy you can direct the Chairman to vote for or against or abstain from voting on Items 2 and 4 by marking the appropriate box in step 2 below. STEP 2 PLEASE NOTE: If you mark the Abstain box for an item, you are directing your proxy not to vote on your behalf on a show of hands or a poll and your votes will not be counted in computing the required majority. 2 To adopt the Remuneration Report for the year ended 31 March 2015 3a To re - elect Peter Warne as Director of the Company 3b To elect Douglas Snedden as Director of the Company 4 To approve the grant of performance rights and options to the Managing Director and CEO, Richard Kimber The Chairman of the Meeting intends to vote undirected proxies in favour of each item of business. SIGN Signature of Securityholder(s) This section must be completed. Individual or Securityholder 1 Securityholder 2 Securityholder 3 Sole Director and Sole Company Secretary Director Director/Company Secretary